Perspektywy branżowe | Ceny litu wracają do wysokich poziomów, przełom i odrodzenie branży bateryjnej w 2026 roku

Na początku drugiego kwartału 2026 roku globalny przemysł akumulatorów litowych przechodzi głęboką transformację napędzaną presją kosztową. W porównaniu do ubiegłorocznych minimów, ceny węglanu litu wzrosły ponad dwukrotnie. Nie jest to już krótkoterminowa nierównowaga podaży i popytu, ale sygnał, że branża weszła w „nową normalność” wysokich kosztów operacyjnych.

W obliczu rosnących kosztów surowców, główni gracze realizują strategię dwutorową:

Na froncie technologicznym akumulatory sodowo-jonowe i półstałe przyspieszają w kierunku masowej produkcji.

Na froncie regulacyjnym weszły w życie najsurowsze dotychczas przepisy dotyczące recyklingu akumulatorów, czyniąc zamknięte ekosystemy nowym atutem konkurencyjnym.

Poniżej znajduje się nasza dogłębna analiza na ten miesiąc.

Wchodząc w rok 2026, rynek akumulatorów do pojazdów elektrycznych prezentuje wyraźny kontrast.

Z jednej strony popyt pozostaje silny. Wiodący producenci akumulatorów pracują na pełnych obrotach, a niektórzy nawet odrzucają zamówienia, które nie oferują wystarczającej zaliczki. Ten nadwyżkowy popyt przynosi korzyści graczom z drugiej ligi. Z drugiej strony, rosnące ceny węglanu litu wywierają znaczną presję kosztową na producentów akumulatorów ze średniego segmentu.

Niedawny raport Wood Mackenzie ostrzega, że bez znaczących nowych inwestycji świat może stanąć w obliczu luki w podaży litu już w 2028 roku.

Dla kupujących era czystego porównywania cen dobiega końca. W środowisku wysokich cen litu stabilność łańcucha dostaw jest ważniejsza niż kiedykolwiek. Dostawcy z możliwościami integracji zasobów w górę strumienia lub zdywersyfikowanymi portfelami technologicznymi (tj. nie polegający wyłącznie na bateriach litowych) staną się preferowanym wyborem dla producentów OEM.

Jeśli w poprzednich latach baterie sodowe były „dużo omawiane, ale rzadko widziane”, rok 2026 zapowiada się jako pierwszy rok prawdziwej industrializacji jonów sodu.

Najnowsze przełomy z Instytutu Fizyki Chińskiej Akademii Nauk wykazały, że sodowo-jonowe baterie o pojemności amperogodziny mogą całkowicie wyeliminować ryzyko ucieczki termicznej, rozwiązując kluczowy problem bezpieczeństwa. Tymczasem główni gracze, tacy jak CATL i EVE Energy, wprowadzili na rynek masowo produkowane produkty baterii sodowych – od wersji do pojazdów użytkowych o niskiej temperaturze pracy po systemy magazynowania energii na dużą skalę. Baterie sodowe przechodzą od prezentacji do linii produkcyjnych.

Obecne koszty produkcji baterii sodowych wynoszą około 0,5–0,6 RMB/Wh, co jest nadal nieco powyżej 0,4 RMB/Wh dla litowych. Jednak eksperci branżowi przewidują, że parytet kosztów zostanie osiągnięty do 2027 roku. W tym momencie baterie sodowe – ze swoją lepszą charakterystyką bezpieczeństwa i wydajnością w niskich temperaturach – staną się silnym uzupełnieniem baterii litowych w magazynowaniu energii i pojazdach dwukołowych.

Zbliża się 1 lipca, a wraz z nim wejdzie w życie obowiązkowa norma krajowa dla akumulatorów trakcyjnych pojazdów elektrycznych (GB38031-2025).

Jest to nie tylko poważny test bezpieczeństwa akumulatorów, ale także podniesienie poprzeczki technicznej. Nowy standard wypycha branżę z „ewolucyjnej” konkurencji o niskie ceny w kierunku konkurencji opartej na wartości. Niedawno zaprezentowane akumulatory – takie jak akumulator niklowo-manganowo-litowy o wysokim napięciu 4,8 V firmy Yuanxing Energy – wykazały „wrodzone bezpieczeństwo”, przechodząc testy penetracji gwoździem bez zapalenia się lub eksplozji.

Przyszła konkurencja w dziedzinie akumulatorów nie będzie już dotyczyć tylko zasięgu, ale równowagi między wysoką gęstością energii a absolutnym bezpieczeństwem.

W świecie ograniczonych zasobów, miejska kopalnia staje się prawdziwym zagłębiem złota.

1 kwietnia 2026 r. weszły w życie nowe „Administracyjne środki dotyczące recyklingu i kompleksowego wykorzystania zużytych akumulatorów z nowych pojazdów energetycznych”. Krótko po tym uruchomiono krajową platformę śledzenia akumulatorów do pojazdów NEV, co oznacza początek „ery 2.0” w zarządzaniu recyklingiem akumulatorów w Chinach.

Nie ogranicza się to tylko do akumulatorów pojazdów elektrycznych. W przypadku dużej liczby elektrycznych pojazdów dwukołowych, MIIT i Ogólnochińska Federacja Spółdzielni Zaopatrzenia i Zbytu wspólnie wydały wytyczne regulujące recykling akumulatorów litowych, wykorzystując rozległą sieć zbierania na szczeblu lokalnym, aby zapobiec przedostawaniu się zużytych akumulatorów do nieformalnych kanałów.

Dla klientów zagranicznych — zwłaszcza w Europie i Ameryce Północnej, gdzie ESG jest priorytetem — ślad węglowy baterii i odpowiedzialność za recykling są wymogami bezwzględnymi. Ta najnowsza modernizacja chińskiego systemu recyklingu zapewnia silne wsparcie dla baterii eksportowych, które mają spełniać wymogi pełnego cyklu życia.

Pomimo wyzwań geopolitycznych, chiński eksport baterii przyniósł imponujące rezultaty w 2025 roku. Chociaż wolumen eksportu pozostał w dużej mierze niezmieniony, wartość eksportu wzrosła o 22,8% do 82,28 miliarda USD.

Te dane wyraźnie pokazują, że chiński przemysł bateryjny odchodzi od etykiety „niska cena, duża objętość”. Wykorzystując technologie LFP, sodowo-jonowe i nadchodzące baterie ze stałym elektrolitem, Chiny są mocno ugruntowane w średnim i wysokim segmencie globalnego łańcucha wartości. Nadchodzące targi baterii CIBF 2026 w Shenzhen w maju tego roku mają przyciągnąć ponad 3100 wystawców z całego świata – to doskonała okazja do obserwacji następnej generacji technologii bateryjnych.

Przemysł bateryjny w 2026 roku zapowiada się na „grę dla odważnych”. Rosnące koszty surowców w górnym strumieniu systematycznie eliminują słabych graczy, którzy polegali na niskich subsydiach, podczas gdy innowacje technologiczne (sód, baterie ze stałym elektrolitem, recykling) otwierają nowe, bilionowe ścieżki dla tych dobrze przygotowanych.

EBAK będzie nadal monitorować rozwój branży i dostarczać najbardziej istotne informacje dotyczące łańcucha dostaw.