Revisão de Baterias de Potência 2025: Participação de Mercado de LFP Excede 80%, Exportações de Armazenamento de Energia Dobram, Empresas de Segundo Nível Crescem

No final do ano, embora os dados completos de dezembro ainda não estejam disponíveis, o panorama geral para o ano inteiro já está determinado, tornando este um momento oportuno para revisar o desenvolvimento da indústria de baterias de potência ao longo do último ano.

Olhando para a indústria de baterias de potência da China em 2025, ela apresenta uma imagem contraditória: enquanto as rotas tecnológicas se tornaram unprecedentedemente unificadas, com o fosfato de ferro-lítio ocupando a vasta maioria da participação de mercado, a concorrência se tornou mais fragmentada do que nunca. As posições dominantes dos "dois principais" (CATL e BYD) se enfraqueceram um pouco, à medida que empresas de segundo nível continuam a se fortalecer e uma nova onda de players emergentes surge. A antiga ordem está se afrouxando, e novas forças já estão emergindo.

Os dados a seguir são provenientes da Aliança de Inovação da Indústria de Baterias de Potência Automotiva da China.

01

Expansão Acelerada da Escala Industrial, com Crescimento Adicional na Velocidade

De janeiro a novembro de 2025, a produção acumulada de baterias de energia e outras na China atingiu 1.468,8 GWh, representando um aumento de 51,1% em relação ao ano anterior. As vendas acumuladas totalizaram 1.412,5 GWh, um aumento de 54,7% em relação ao ano anterior. A capacidade instalada acumulada ficou em 671,5 GWh, refletindo um crescimento de 42,0% em relação ao ano anterior.

Especificamente para baterias de potência, a capacidade instalada mensal em novembro deste ano atingiu 93,5 GWh (um aumento de 11,2% em relação ao mês anterior e 39,2% em relação ao ano anterior), superando 90 GWh pela primeira vez e estabelecendo um novo recorde histórico. Essa conquista é particularmente notável, uma vez que o mercado de veículos de nova energia mostrou ligeiros sinais de resfriamento, e o efeito de "surto" no final do ano foi menos pronunciado em comparação com anos anteriores.

Do ponto de vista dos dados, tanto as taxas de crescimento da produção quanto das vendas aumentaram significativamente em comparação com 2024, indicando que a indústria de baterias continua em uma trajetória de alto crescimento. A taxa de crescimento da capacidade instalada permanece relativamente estável, mas é importante notar— a taxa de crescimento do mercado de veículos está diminuindo, refletindo um aumento na capacidade média de bateria por veículo de nova energia.

02

A Participação do Fosfato de Ferro-Lítio Continua a Aumentar, Enquanto a Participação da Bateria Terna Encolhe Ainda Mais

De janeiro a novembro deste ano, a capacidade instalada acumulada de baterias de fosfato de ferro-lítio domésticas atingiu 545,5 GWh, representando 81,2% da capacidade instalada total, com um crescimento acumulado ano a ano de 56,7%. No ano anterior, a capacidade instalada acumulada de baterias de fosfato de ferro-lítio foi de 409,0 GWh, representando 74,6% da capacidade instalada total, com um crescimento acumulado ano a ano de 56,7%.

Os dados mostram que as baterias de fosfato de ferro-lítio ampliaram ainda mais sua participação de mercado em veículos de passageiros, veículos comerciais e outros campos, aproveitando vantagens como custo e segurança. Embora as baterias ternárias ainda apresentem demanda em modelos de veículos de alto desempenho, sua participação de mercado geral continua a declinar.

03

Baterias de Armazenamento de Energia Tornam-se um Novo Motor para Exportações

As exportações de baterias em 2025 mostraram um desempenho particularmente notável, com o crescimento geral das exportações acelerando significativamente em comparação com o ano anterior. Entre elas, as baterias para aplicações de armazenamento de energia se tornaram o motor central de crescimento.

Dados mostram que a taxa de crescimento das exportações de baterias de armazenamento de energia supera a das baterias de lítio para potência. De janeiro a novembro, a exportação acumulada de baterias de potência da China atingiu 169,8 GWh, representando um aumento de 40,6% em relação ao ano anterior. A exportação acumulada de outras baterias totalizou 90,5 GWh, refletindo um crescimento de 51,4% em relação ao ano anterior.

Em termos de estrutura de exportação, as baterias ternárias representaram 58,3% do total de exportações de baterias de potência, fornecendo principalmente modelos de veículos de alta gama no exterior. As exportações de baterias de fosfato de ferro-lítio se beneficiaram da demanda em armazenamento de energia e veículos comerciais, à medida que os mercados externos continuaram a fortalecer sua preferência por soluções econômicas.

04

A Participação de Mercado dos "Dois Principais" Encolhe à Medida que Empresas de Segundo Nível Crescem

De janeiro a novembro de 2025, a concentração do mercado de baterias de potência permaneceu alta, mas passou por pequenos ajustes. As 10 principais empresas responderam por 94,2% da capacidade instalada, uma diminuição de 1,6 pontos percentuais em comparação a 2024.

Entre as principais empresas, a capacidade instalada da CATL de janeiro a novembro atingiu 287,68 GWh, representando 42,92% da participação de mercado—uma queda de 2,16 pontos percentuais em comparação com os dados do ano anterior. A capacidade instalada da BYD ficou em 148,14 GWh, representando uma participação de mercado de 22,1%, uma diminuição de 2,89 pontos percentuais em relação aos dados do ano anterior. A participação de mercado combinada dos "Dois Principais" atingiu 65,02%, uma diminuição de quase 5 pontos percentuais em relação a 2024 e uma contração significativa em relação ao pico de mais de 70% em 2023.

Em contraste, empresas de segundo nível como Gotion High-tech (capacidade instalada de 37,74 GWh de janeiro a novembro, representando 5,63% da participação de mercado—um aumento de 1,2 pontos percentuais em relação ao ano anterior) e REPT BATTERO (capacidade instalada de 2,98 GWh em novembro, com participação de mercado aumentando em 0,69 pontos percentuais) demonstraram taxas de crescimento impressionantes. A competição na indústria está evoluindo para um padrão de "jogadores líderes guiando o mercado enquanto empresas de segundo nível rompem".

05

Aumento na Demanda por Veículos Comerciais de Nova Energia Surge como um Principal Motor de Crescimento para a Capacidade Instalada

De janeiro a novembro de 2025, a demanda por baterias de potência em veículos comerciais de nova energia aumentou significativamente. No nível corporativo, empresas como EVE Energy (com 16,43 GWh instalados em veículos comerciais), Gotion High-tech (10,18 GWh) e REPT BATTERO (7,49 GWh) se beneficiaram da eletrificação acelerada de caminhões elétricos pesados, ônibus e outras aplicações. Em termos de estrutura de veículos, a capacidade instalada de caminhões elétricos puros e veículos especializados liderou o crescimento. Em 2025, os veículos comerciais se tornaram uma força chave impulsionando o crescimento da capacidade instalada, quebrando o cenário de demanda anteriormente dominado por veículos de passageiros. Embora os veículos de passageiros ainda representassem mais de 70% da capacidade instalada de janeiro a novembro, a participação dos veículos comerciais aumentou em 3,2 pontos percentuais em comparação com 2024.

06

A demanda por materiais-chave dispara em linha com o crescimento da produção

A demanda por materiais-chave em baterias de potência expandiu-se juntamente com o crescimento da escala da indústria.

De janeiro a novembro de 2025, a produção da China de materiais ternários para baterias de energia e outras alcançou 619.000 toneladas, enquanto os materiais de fosfato de ferro-lítio totalizaram 2,902 milhões de toneladas. Os materiais de ânodo atingiram 2,054 milhões de toneladas, e os materiais de separador totalizaram 29,34 bilhões de metros quadrados. O eletrólito para baterias ternárias alcançou 275.000 toneladas, e o eletrólito para baterias de fosfato de ferro-lítio totalizou 1,741 milhão de toneladas.

Em contraste, em 2024, a produção da China de materiais ternários para baterias de potência e outras foi de 490.000 toneladas, enquanto os materiais de fosfato de ferro-lítio totalizaram 1,934 milhão de toneladas. Os materiais de ânodo atingiram 1,27 milhão de toneladas, e os materiais de separador totalizaram 16,42 bilhões de metros quadrados. O eletrólito para baterias ternárias alcançou 225.000 toneladas, e o eletrólito para baterias de fosfato de ferro-lítio totalizou 1,061 milhão de toneladas.

07

A Capacidade da Bateria por Veículo Aumenta Constantemente, a Tecnologia Alinha-se com as Necessidades do Mercado

De janeiro a novembro de 2025, a capacidade média da bateria por veículo de nova energia continuou sua tendência de alta. No setor de veículos de passageiros puramente elétricos, modelos equipados com baterias de empresas como CATL e BYD geralmente ultrapassaram 50 kWh, com alguns modelos de alta gama superando 70 kWh. Isso representa um aumento de aproximadamente 8% em comparação com a capacidade média em 2024 e cerca de 15% em relação a 2023.

Enquanto isso, por meio de otimizações tecnológicas, como dopagem de cátodo e melhorias no eletrólito, as baterias de fosfato de ferro de lítio continuam a avançar em termos de densidade de energia e desempenho em baixas temperaturas, adaptando-se a uma ampla gama de aplicações, desde veículos de passageiros da classe A0 até caminhões pesados. Isso não apenas atende às necessidades de redução de custos dos fabricantes de automóveis, mas também está alinhado com as expectativas dos consumidores por faixas de condução mais longas.

08

Diversificação de Caminhos Tecnológicos, Novos Tipos de Baterias Começam a se Desenvolver

Em 2025, embora os "outros tipos" de baterias (como baterias de sódio-íon e baterias de estado sólido) ainda representassem uma pequena proporção da produção e vendas totais (aproximadamente 0,1–0,3%), suas taxas de crescimento mês a mês frequentemente superavam 100%, indicando que novos caminhos tecnológicos estão passando por testes industriais em pequena escala.

09

Mercados Internacionais Tornam-se um Motor de Crescimento Chave

Os mercados internacionais se expandiram rapidamente. Os esforços das empresas chinesas de baterias para estabelecer fábricas no exterior (como a base europeia da CATL e a planta da Gotion High-tech nos EUA) começaram a dar resultados. De janeiro a novembro, as exportações de baterias de potência representaram 18,4% das vendas totais, um aumento de 1,2 pontos percentuais em comparação com 2024 e 4,5 pontos percentuais em comparação com 2023. Os mercados internacionais se tornaram um motor de crescimento significativo. Comparado à fase de 2023–2024 dominada por exportações de produtos, 2025 marca uma nova etapa de globalização caracterizada por "produção localizada e exportações de tecnologia."

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A Política Impulsiona a Demanda e Padroniza a Produção

De janeiro a novembro de 2025, o desenvolvimento da indústria beneficiou tanto do apoio das políticas internas, como políticas de promoção para veículos de nova energia e subsídios para a eletrificação de veículos comerciais, quanto de avanços na expansão global. No campo das políticas, o apoio do governo a áreas como eletrificação de veículos comerciais e estações de energia de armazenamento tem proporcionado novas oportunidades de crescimento para a demanda por baterias. A gestão da pegada de carbono e a abordagem das barreiras comerciais verdes tornaram-se focos chave, levando as empresas a otimizar seus processos de produção.